Nouveau taux et champ d'application
Un avis publié au Journal officiel le 20 décembre 2025 fixe le taux de rémunération des plans d'épargne-logement (PEL) ouverts à compter du 1er janvier 2026 à 2 %, contre 1,75 % auparavant. Cette augmentation s'applique uniquement aux PEL dont la signature intervient à partir de cette date. Les PEL déjà ouverts conservent le taux en vigueur à la date de leur souscription.
Principe de fixation du taux et durée
Le taux applicable à un PEL est celui en vigueur le jour de la signature et il reste acquis pour une durée de quinze ans. Une exception réglementaire concerne les PEL souscrits avant le 1er mars 2011, dont la durée de vie peut être illimitée selon les règles propres à ces contrats.
Caractéristiques financières
Le PEL comporte deux taux distincts :
- le taux de rémunération de l'épargne déposée (2 % pour les PEL ouverts à partir du 1er janvier 2026),
- le taux d'emprunt, déterminé par référence au taux de rémunération, augmenté de 1,20 point (soit 3,20 % si le taux de rémunération est de 2 %).
Les conditions minimales d'alimentation et le plafond sont les suivants : versement initial de 225 euros, versements annuels minimaux de 540 euros et plafond des dépôts fixé à 61 200 euros.
Historique récent des taux
Sur les périodes récemment mentionnées :
- taux de 1 % pour la période d'août 2016 à fin 2022 ;
- taux de 2 % pour les PEL ouverts en 2023 ;
- taux de 2,25 % pour les PEL ouverts au 1er janvier 2024 ;
- taux de 1,75 % pour les PEL ouverts en 2025 ;
- taux de 2 % pour les PEL ouverts à compter du 1er janvier 2026.
Encours et position dans l'épargne réglementée
Le plan d'épargne-logement constitue, parmi les produits d'épargne réglementée, le second montant d'encours après le Livret A. L'encours total du PEL s'élevait à 207,1 milliards d'euros en juin 2025, selon la Banque de France.
Conséquences pratiques pour les épargnants
Pour un souscripteur, le taux applicable d'un PEL est celui connu au moment de la signature et reste garanti pour la durée prévue. La hausse annoncée concerne uniquement les nouvelles souscriptions réalisées à partir du 1er janvier 2026 ; elle n'affecte pas les contrats déjà en place qui conservent leur taux contractuel.
Points de vigilance
Les épargnants doivent vérifier les conditions spécifiques de chaque contrat, notamment la date de signature, les règles applicables aux contrats antérieurs à mars 2011 et les conditions d'accès éventuelles au crédit lié au PEL.
